Citaat | Gerechtshof Amsterdam 29 maart 2012

Alinea 171 Gerechtshof Amsterdam 29 maart 2012

Een alinea uit Gerechtshof Amsterdam 29 maart 2012, ECLI:NL:GHAMS:2012:BW1517.

U vraagt mij naar een toelichting op het begrip ‘implied volatility’. Op het moment van toekenning is er een verwachting over de mate waarin het aandeel [X] in waarde zal gaan fluctueren. Die verwachting komt tot uitdrukking in de call- en putoptieprijzen voor dat aandeel. Die prijzen kun je volgen op de optiebeurs. Via een bekende formule kun je, als je de waarde van de overige relevante factoren, zoals de duur van de optie en de rentestand, kent, van de prijs terugrekenen naar de volatiliteit van het desbetreffende aandeel. Dat heet technisch de ‘implied volatility’.

Zelf controleren

Voor dit citaat hoeft niemand Bron op zijn woord te geloven. Het document dat rechtspraak.nl publiceerde, staat op https://bron.page/api/v1/blobs/b597d760890c3a4657b119edc79943458b9b9891d850a8c8542f0cba515a81d4. Wie het ophaalt en de SHA-256 ervan berekent, krijgt b597d760890c3a4657b119edc79943458b9b9891d850a8c8542f0cba515a81d4, en de alinea staat in dat document op bytes 60334 tot 60930.